【導(dǎo)讀】中南文化擬購買蘇龍熱電57.30%股權(quán)，自3月9日開市起復(fù)牌

　　3月8日晚間，中南文化（002445）發(fā)布交易預(yù)案稱，公司擬購買江陰蘇龍熱電有限公司（以下簡稱蘇龍熱電）57.30%的股權(quán)，并募集配套資金，預(yù)計構(gòu)成重大資產(chǎn)重組和關(guān)聯(lián)交易。

　　針對上述交易，中南文化自2月13日開市起停牌，計劃自3月9日開市起復(fù)牌。截至2月12日收盤，中南文化股價報2.78元/股，總市值為66.07億元。

　　擬購買蘇龍熱電57.30%股權(quán)

　　預(yù)計構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易

　　中南文化此前公告稱，公司擬購買蘇龍熱電控制權(quán)并募集配套資金，初步確定的交易對方為江陰電力投資有限公司（以下簡稱電力投資）。

　　交易預(yù)案顯示，中南文化擬購買蘇龍熱電57.30%的股權(quán)并募集配套資金，交易對方是電力投資。

　　目前，電力投資直接持有蘇龍熱電57.30%的股權(quán)。股權(quán)穿透可見，電力投資的實控人為江陰市國資委。

　　本次交易預(yù)計構(gòu)成關(guān)聯(lián)交易。本次交易前，電力投資與中南文化均是江陰市新國聯(lián)集團有限公司控制的企業(yè)，并且中南文化董事長薛健是電力投資的法定代表人兼董事長。

　　來源：天眼查

　　同時，中南文化此次購買蘇龍熱電57.30%的股權(quán)，擬通過發(fā)行股份及支付現(xiàn)金的方式。

　　交易預(yù)案顯示，中南文化擬發(fā)行股份購買資產(chǎn)的發(fā)行價格為2.16元/股，不低于定價基準(zhǔn)日前120個交易日股票均價的80%。

　　對比2月12日2.78元/股的收盤價，中南文化此次擬發(fā)行股份價格的折價率達(dá)22.30%。

　　若完成本次交易，電力投資將成為中南文化的股東。

　　電力投資承諾，公司通過本次交易取得的中南文化股份，自股份發(fā)行完成之日起36個月內(nèi)不得轉(zhuǎn)讓，但在法律適用許可范圍內(nèi)的轉(zhuǎn)讓不受此限制。

　　擬拓展電力能源領(lǐng)域業(yè)務(wù)

　　交易標(biāo)的2025年業(yè)績同比下降

　　交易預(yù)案顯示，本次交易完成后，中南文化在電力能源領(lǐng)域的業(yè)務(wù)布局將得到拓展，有助于在機械制造和電力能源兩大領(lǐng)域提升核心競爭力。

　　目前，中南文化的主業(yè)包含三大板塊，分別是機械制造板塊、新能源板塊及文化傳媒板塊，其中新能源板塊的主業(yè)是光伏電站的開發(fā)、投資、建設(shè)與運營。

　　同時，中南文化機械制造板塊的主業(yè)是金屬管件、法蘭、管系、壓力容器的生產(chǎn)和銷售，其中工業(yè)金屬管件業(yè)務(wù)的下游客戶包括電廠等。

　　蘇龍熱電主要經(jīng)營火電及熱力業(yè)務(wù)，并在能源領(lǐng)域進行多元化投資，重點布局大型新能源項目。

　　中南文化公告稱，公司將進一步發(fā)揮工業(yè)金屬管件制造優(yōu)勢，加強在電力領(lǐng)域的銷售拓展，提高品牌知名度和產(chǎn)品市占率，壯大機械制造板塊的業(yè)務(wù)。

　　交易預(yù)案顯示，蘇龍熱電是優(yōu)質(zhì)的火電資產(chǎn)，但2025年的凈利潤同比下降。

　　2024年、2025年，蘇龍熱電的凈利潤分別為6.21億元、3.47億元，主要是其參股公司龍源國能海上風(fēng)電（鹽城）有限公司，在2024年確認(rèn)風(fēng)電項目可再生能源補貼收入為10.26億元（含以前年度），貢獻投資收益約1.9億元。

　　2022年至2024年及2025年前三季度，中南文化的歸母凈利潤分別為2772.34萬元、1.29億元、5742.17萬元及8222.57萬元。